Вход в кабинет
E-mail:  
Пароль:
Забыли?
Зарегистрироваться



6206/12273096


Подписка на новости, новые предложения о покупке и продаже бизнеса:
   
Рассылки@Mail.ru
Покупка и продажа бизнеса - свежие предложения
 


  Предложения:

Новые идеи бизнеса


Новые инвестиционные предложения:
 



Случайное фото
Отдых и путешествия


Как открыть инвестиционную компанию


В последние годы у частных инвесторов значительно возрос интерес к фондовому рынку. Акции компаний, облигации, векселя - все это активно покупается и продается с целью получить прибыль на вложенный капитал.

ИНВЕСТОР - вкладчик; лицо, осуществляющее инвестиции, т.е. вложение капитала или денежных сбережений в предпринимательскую или социальную деятельность для извлечения прибыли или в благотворительных целях. Инвесторами могут быть физические и юридические лица, а также государство. В современном мире мобилизация денежных средств для инвестирования часто осуществляется путем выпуска и продажи предприятиями собственных акций. В этом смысле процесс первичного размещения акций можно рассматривать как инвестиционный процесс, а лиц, приобретающих эти акции, - как инвесторов.

Конечно, для того, чтобы открыть Инвестиционную компанию необходимы знания в этой области и опыт работы на фондовом рынке.
Однако, если у вас есть и то и другое, и вы располагаете средствами для открытия собственной компании, то можно попробовать свои силы и в этом деле.

Что такое инвестиционная компания?

Инвестиционная компания - это финансовое или кредитное учреждение, выступающее покупателем, держателем, эмитентом и продавцом ценных бумаг. Другими словами, инвестиционная компания - разновидность кредитно-финансовых институтов, которые аккумулируют денежные средства частных инвесторов путем эмиссии собственных ценных бумаг (обязательств) и помещают их в акции и облигации предприятий в своей стране или за рубежом. Инвестиционная (финансовая) компания – профессиональный участник на рынке ценных бумаг и осуществляет следующие виды деятельности:
• Дилерская деятельность - это деятельность по купле-продаже ценных бумаг юридическим лицом от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и/или продажи с обязательством исполнения сделок по этим ценным бумагам по объявленным ценам.
• Брокерская деятельность - это деятельность, направленная на совершение операций с ценными бумагами в интересах клиента по договору поручения или договору комиссии.
• Деятельность по управлению ценными бумагами - это деятельность, направленная на осуществление юридическим лицом от своего имени за вознаграждение в течение определенного срока доверительного управления ценными бумагами, денежными средствами, предназначенными для инвестирования в ценные бумаги, денежными средствами и ценными бумагами, получаемыми в процессе управления ценными бумагами.
Инвестиционная компания так же ведет и другие дополнительные виды деятельности профессионального участника рынка ценных бумаг: депозитарная деятельность, клиринговая деятельность, деятельность по ведению реестра владельцев именных ценных бумаг (специализированный регистратор), деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг, спецдепозитарная деятельность.
Чтобы осуществлять вышеуказанные виды деятельности, необходимо иметь лицензии, выдаваемые Федеральной службой по финансовым рынкам (ФСФР). Все лицензии сейчас - бессрочны (т.е. выдаются на неограниченный срок).

Вышеуказанные лицензии позволят вам:
- приобрести статус финансового консультанта;
- получать комиссию по всем операциям на рынке ценных бумаг;
- получать прибыль, управляя чужими ценными бумагами;
- зарабатывать на размещении ценных бумаг в статусе андеррайтера;
- получать комиссионное вознаграждение в статусе Маркет-мейкера.

При создании/открытии Инвестиционной компании, у вас есть несколько вариантов:
- создание новой инвестиционной (финансовой) компании (регистрация и лицензирование);
- получение лицензии на уже существующую компанию;
- приобретение готовой инвестиционной компании.

Множество различных фондовых инструментов

Сейчас на рынке имеебтся большое многообразие финансовых инструментов, позволяющих преумножать капитал: акции, облигации, пифы, опционы, фьючерсы, Forex и др.

Акции

Акция - это эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении акционерным обществом и на часть имущества, остающегося после его ликвидации. Выпуск акций на предъявителя разрешается в определенном отношении к величине оплаченного уставного капитала эмитента в соответствии с нормативом, установленным Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг.

Облигации

Облигации (от лат. obligatio — обязательство) - это ценные бумаги на предъявителя, предоставляющие её владельцу право на получение дохода в виде фиксированной процентной ставки.
Инвестиции в облигации - наиболее надежное вложение средств на рынке ценных бумаг. Этот инструмент рекомендуется для тех, кому важна полная сохранность капитала с доходом несколько выше, чем по вкладу в банке. Держатель облигации получает от своих инвестиций фиксированный доход в форме выплаты процентов. Кроме того, во многих случаях облигации продаются по цене ниже номинала (с дисконтом), а погашаются они заемщиком по номиналу.

Векселя

Вексель - письменное долговое обязательство строго установленной формы, дающее его владельцу (векселедержателю) бесспорное право по истечении срока обязательства требовать от должника или акцептанта уплаты обозначенной на векселе денежной суммы. Вексель выступает орудием коммерческого кредита. По своей форме векселя подразделяются на простые и переводные. Простой вексель выписывается заемщиком.

Опционы

В 2005 году на Срочном рынке РТС начались торги производными инструментами на индекс РТС. Итоги первого года жизни показали, что индексные фьючерсы и опционы востребованы. Так, доля фьючерсов на индекс в общем обороте фьючерсных торгов Срочного рынка за год составила почти 30% или 524,4 млрд. рублей, а оборот опционов на эти контракты составил 30 млрд. рублей, заняв почетное третье место после опционов на акции РАО "ЕЭС России" и Газпрома.

Инструменты срочного рынка позволяют инвестировать не только в деривативы на акции, но и на фондовые индексы, нефть, золото, сельхозпродукцию, процентные ставки, валюты, даже на погоду и т.д.

Все о Форекс. Операции на валютном рынке

Forex – аббревиатура английского выражения Foreign Exchange Operations, что переводится как «конверсионные валютные операции». Подобного рода операции составляют большую долю всего мирового финансового рынка. Если на долю торговли ценными бумагами приходится около 300 млрд. долларов в день, то рынок Форекс превосходит это значение более чем в три раза.
Международный валютный рынок FOREX (Foreign Exchange Market) представляет собой совокупность операций по купле-продаже иностранной валюты, и предоставлению ссуд на конкретных условиях (сумма, обменный курс, процентная ставка) с выполнением на определенную дату. Основными участниками валютного рынка являются: коммерческие банки, валютные биржи, центральные банки, фирмы, осуществляющие внешнеторговые операции, инвестиционные фонды, брокерские компании; постоянно растет непосредственное участие в валютных операциях частных лиц.

Паевые фонды

Паевые инвестиционные фонды (ПИФы) - это новая для россиян возможность вложения своих сбережений в целях их прироста, альтернативная привычным банковским вкладам и наличной валюте. Сейчас ПИФы становятся все более и более популярными. Не только среди тех, кто давно следит за фондовым рынком и хорошо осведомлен о деятельности паевых фондов, но и среди быстро растущего числа частных инвесторов.
Паевые фонды уже давно являются частью инвестиционного мира. В США первый взаимный фонд был создан в 1924 году и назывался Massachusetts Investory Trust. Однако в то время взаимные фонды очень тяжело приобретали доверие инвесторов. Вплоть до 50-х годов индустрия взаимных фондов росла очень слабо. Не помогло даже принятие в США закона об инвестициях в 1940 г. и закона о трасте в 1939 г. Только в середине 50-х начался бурный рост взаимных фондов.
Сейчас количество паевых фондов в России на 06.10.2010 г. составляет более 1200 ПИФов (включая интервальные и закрытые ПИФы).

Готовая инвестиционная компания

Итак, можно зарегистрировать новую Инвестиционную компанию, а можно купить готовую уже с необходимыми лицензиями ФСФР на осуществление брокерской, дилерской деятельности и/или деятельности по управлению ценными бумагами. Готовая инвестиционная финансовая компания обойдется примерно в 650-700 тыс. рублей. Организационно-правовая форма - Общество с ограниченной ответственностью (ООО). Уставной капитал компании должен быть оплачен денежными средствами в размере от 10 до 40 млн. руб.(в Соответствии требованиям ФСФР).
Приобретая готовую Инвестиционную (финансовую) компанию, как правило, вы получаете полный пакет учредительных документов на компанию, лицензии ФСФР: брокерская деятельность, дилерская деятельность и деятельность по управлению ценными бумагами, бухгалтерскую отчетность, договор на открытие банковского счета и договор аренды.

Компания также будет:
- зарегистрирована в регистрирующем органеж
- иметь печать и коды Госкомстата;
- поставлена на учет в налоговом органе и во всех внебюджетных фондах (ПФ, ФОМС, ФСС);
- иметь зарегистрированный в РО ФСФР России в ЦФО выпуск акций (для акционерных обществ).

Требования к Инвестиционной компании

Перечислим требования для лицензирования Инвестиционной (финансовой) компании при осуществлении дилерской, брокерской и деятельности по управлению ценными бумагами:
- для получения лицензий на брокерскую деятельность: собственные средства должны составлять не менее 10 000 000 (Десять миллионов) рублей;
- для получения лицензий на дилерскую деятельность: собственные средства должны составлять не менее 5 000 000 (Пяти миллионов) рублей;
- для получения лицензий на доверительное управление (деятельность по управлению ценными бумагами): собственные средства должны составлять не менее 10 000 000 (Десять миллионов) рублей;
-для получения лицензий на депозитарную деятельность: собственные средства должны составлять не менее 40 000 000 (Сорока миллионов) рублей;

Персонал Инвестиционной компании

Штат инвестиционной компании должен включать:

1. Генерального директора, имеющего:
- опыт работы в должности руководителя отдела или иного структурного подразделения организации, осуществляющей деятельность на финансовом рынке, саморегулируемой организации, объединяющей организации, осуществляющие деятельность на рынке ценных бумаг и коллективных инвестиций, Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг, Федеральной службы, их территориальных органов, Министерства финансов РФ, финансовых органов субъектов РФ, Центрального банка РФ, в должностные обязанности которого входило принятие (подготовка) решений по вопросам, непосредственно связанным со специализацией в области финансового рынка не менее 1 года;
- квалификационный аттестат серии 1.0;
- справку об отсутствии судимости;
- он может быть совместителем.

2. Контролер, имеющий:
- стаж работы не менее 2 лет контролером либо высшее экономическое или юридическое образование;
- квалификационный аттестат серии 1.0;
- справку об отсутствии судимости.
- это место работы для него должно быть основным или единственным.3.

3. Специалисты, имеющие аттестаты 1.0.:

- для получения отдельных лицензий на брокерскую или дилерскую деятельность или деятельности по управлению ценными бумагами: необходимо ещё 2 специалиста, имеющих квалификационные аттестаты серии 1.0. Они могут быть совместителями.
- для получения двух лицензий (например, на брокерскую и на дилерскую деятельности: необходимо ещё 3 специалиста, имеющих квалификационные аттестаты серии 1.0. Они могут быть совместителями.
- для получения трех лицензий: на брокерскую и на дилерскую деятельности, деятельность по управлению ценными бумагами: необходимо ещё 4 специалиста, имеющих квалификационные аттестаты серии 1.0. Они могут быть совместителями. Для получения четырех лицензий: на брокерскую и на дилерскую деятельности, деятельность по управлению ценными бумагами, депозитарную деятельность необходимо ещё 6 специалиста, имеющих квалификационные аттестаты серии 1.0. и 4.0.

Привлечение клиентов

Теперь о самом главном - как привлечь клиентов в вашу Инвестиционную компанию? Здесь хороши будут все широко распространенные способы привлечения клиентов плюс ваша сообразительность в создании нестандартных, креативных подходов к этому вопросу.
Основным способом привлечь новых клиентов - физических лиц, многие профессиональные участники рынка считают просветительскую деятельность. Так например, ИК «Евро-Капитал», ИК ЗАО ФИНАМ и другие организуют бесплатные и платные семинары, на которых частные инвесторы могут ознакомиться с основами операций на фондовом рынке. Все крупные компании предлагают два основных продукта — интернет-трейдинг и классическое брокерское обслуживание.
Для того, чтобы удерживать клиентов, компании делают ставку на высокую скорость обслуживания, выгодные проценты комиссионных и удобство работы с деньгами (ввод и вывод денежных средств).

Таким образом способами привлечь клиентов будут:
- реклама в СМИ (журналы, газеты, радио);
- платные и бесплатные семинары;
- листовки, буклеты, брошюры;
- наружная реклама вашей компании;
- сайт-визитка компании;
- веб-конференции с участием ваших экспертов по вопросам фондового рынка;
- программа по работе с клиентами (CRM-клиент).

Экономика бизнеса. На чем может зарабатывать Инвестиционная компания

Открыв свою собственную Инвестиционную компанию и получив статус финансового консультанта, вы можете зарабатывать на следующих операциях:

- оказание услуг по подготовке проспекта эмиссии ценных бумаг;
- консультации компании при выходе на IPO;
- получение дохода при оценке активов компаний перед продажей;
- получение дохода при осуществлении финансирования сделок по слиянию и поглощению.

Вы можете зарабатывать, получая комиссию по всем операциям ваших клиентов на биржевом и внебиржевом рынке ценных бумаг:

- доход от маржинальных сделок (маржинальные сделки могут увеличить оборот по операциям ваших клиентов за счет предоставления «плеча» в виде ценных бумаг или денежных средств. Взимайте проценты по предоставляемым взаем активам, а также большую сумму комиссии по увеличенным оборотам клиентов);
- комиссия от сделок с фьючерсами и опционами;
- комиссия от операций РЕПО (операция РЕПО - две заключаемые одновременно взаимосвязанные сделки по реализации и последующему приобретению эмиссионных ценных бумаг того же выпуска в том же количестве, осуществляемые по ценам, установленным соглашением).

Также вы можете зарабатывать, управляя чужими ценными бумагами - осуществаляя доверительное управление и получая комиссию (доверительное управление на фондовом рынке - это отличная возможность управлять денежными средствами и ценными бумагами, принадлежащими другим лицам. Самостоятельно принимая решения, Вы увеличиваете не только капитал своих клиентов, но и зарабатываете комиссию за управление и успех, полученные от управления чужих средств и ценных бумаг).

Вы заработаете и на размещении ценных бумаг в статусе андеррайтера (посредника) при размещении ценных бумаг. Андеррайтинг - размещение ценных бумаг по публичной подписке через посредников. Функции посредников выполняют профессиональные участники рынка ценных бумаг.

Существуют возможные варианты заключения договоров:

- андеррайтер (инвестиционная компания) - выкупает у эмитента весь выпуск ценных бумаг по фиксированной цене и перепродает его другим инвесторам);
- инвестиционная компания обязуется выкупить у эмитента недоразмещенную часть выпуска ценных бумаг;
- инвестиционная компания обязуется приложить максимум усилий по размещению ценных бумаг без принятия обязательств по выкупу недоразмещенной их части).

Ну и конечно, вы сможете получать комиссионное вознаграждение в статусе Маркет-мейкера, поддерживая котировки ценных бумаг.
Маркет – мейкером является высококвалифицированный участник торгов фондовой биржи, менеджер рынка ценных бумаг, отслеживающий ход процессов на фондовом рынке, оценивающий тенденции, ожидаемую доходность, надежность ценных бумаг, информирующий участников рынка о ценах, курсе и дивидендах. Маркет - мейкер получает прибыль, поддерживая двусторонние котировки (встречные заявки на покупку и продажу) соответствующих ценных бумаг, а также производные инструменты ценных бумаг в ходе торговой сессии.

Успеха вам в инвестиционном бизнесе!

Сергей Игнатов, в статье были частично использованы материалы с сайтов www.benefactum.ru, www.ereport.ru

Добавлено: 06.10.10              Рейтинг статьи:  4.7  Поставить оценку        Просмотров: 20153

Читать/добавить комментарии (1)        Задать вопрос специалисту по этой теме


Добавить статью  |  Вернуться назад
Поиск по ID
Полезные статьи

Как создать свой бизнес - здесь профессионалы делятся секретами, как создать и развить успешный бизнес

Как продать бизнес? - рекомендации тем, кто хочет продать свой бизнес

Что лучше – готовый бизнес или все начать с нуля? - cтатья, рассказывающая о возможности купить готовый бизнес …

Читать все статьи -

Другие проекты

BizTerminal – профессиональный терминал по продаже и покупке готового бизнеса

REZYME.RU – сайт по подбору кадров для работодателей и тех, кто ищет работу

Тендеры на продажу бизнеса



Комментарии:

ПРОДАЖА БИЗНЕСА


Идеи бизнеса


Инвестиционные проекты